Россия: жизнь взаймы

Предприниматели – производители и потребители нефтепродуктов, желают знать влияние внешних и внутренних факторов на рыночные цены будущего квартала, сезона, года, инвестиционного периода. Они хотели бы при необходимости накопить запас товара, или наоборот, остановить установку на модернизацию, провести хеджирование поставок и закупок. Биржи всех ведущих стран мира дают ответы на эти вопросы, почему Россия – мировой лидер по добыче и экспорту сырьевых ресурсов, оказалась неспособна за 12 лет воспроизвести опыт ведущих стран и при этом позволяет клану чиновников разыгрывать фальшивые спектакли. Провал в биржевой торговле производными финансовыми инструментами на нефтепродукты это такое же значимое поражение, как безуспешная попытка в торговле производными финансовыми инструментами по нефти Юралс. К сожалению, эти оценки относятся ко всем видам ресурсов, текущее положение ни по одному из них не дает надежды на развитие именно биржевой торговли. Причин много, но одной из важнейших является технологическая некомпетентность руководителей Биржи. Получив от прошлого руководства Биржи технологию с сотней мелких лавочек, они лишь утроили их число, но не нашли способа трансформировать "подаренную" систему в торговлю федерального уровня. Этот же стиль «мелких лавочников» в 2015 году был воспроизведен на рынке леса. Вместо концентрации усилий на создании одной площадки федерального масштаба по продаже лесоматериалов и финансовых производных на них в главной зоне потребления страны, треугольнике: ЦФО, ПФО, СЗФО, биржа открыла десяток лавочек по продаже физических объемов лесоматериалов в отдаленных от них местах производства. В итоге, производителей и потребителей Восточной Сибири, офисы которых в Иркутске расположены в одном здании, принуждают оформлять сделку по продаже вагона пиломатериалов на АО «СПбМТСБ» с оплатой ее через «столицу нашей Родины». С гордостью сообщалось, что в этой схеме скоро будет задействован Дальний Восток. Торговля через мелкооптовые лавочки сейчас воспроизводится на рынке минеральных удобрений. И это ожидаемо. Руководители Биржи берутся за преобразование сложнейших товарных рынков федерального масштаба при полном отсутствии опыта работы в промышленности и оптовой торговле. Их менталитет, сформировавшийся в 90-е годы на мелкооптовых серых сделках, неизбежно воспроизводится в характере создаваемых торговых технологий.

К сожалению для ЦБ России – разработчика Федерального закона «Об организованных торгах», эта проблема также актуальна. Закон предусматривает, что организованные торги должны осуществляться через два вида структур: Биржи и Торговые системы. Указывается их различие. Торговая система – организация снабженческо – сбытового предназначения, должна торговать физическими объемами товарных ресурсов. Товарная биржа, это структура финансового рынка, ее удел – торговля финансовыми производными. Продажи физических объемов товарных ресурсов через нее должны осуществляться всего лишь в рамках исполнения поставочных контрактов по итогам завершения торгов финансовыми производными. На биржах Нью Йорка и Лондона, стоимость поставочных контрактов по физическим объемам газа составляет 0,1% от стоимости годовых продаж финансовых производных по газу. Торги товарными ресурсами сопряжены с меньшими рисками, поэтому правила работы Товарных систем имеют значительно меньше условностей и ограничений. Продажа газа через электронные торговые площадки в ЕС на первом этапе органично вписалась в сложившийся рынок среднесрочных и долгосрочных контрактов, а затем стала доминирующей формой в сегменте прямых сделок между участниками. ЦБ России, отлично осознавая, что АО «СПбМТСБ» все 12 лет выполняет всего лишь узкий набор функций Торговой системы, должен был разобраться и организовать переход от торговли физическими объемами к торговле финансовыми производными. Вместо этого он, подогревая восторг от успехов, декларируемых Биржей, «давил» ее нарастающим валом положений и инструкций, разработанных для торгов финансовыми активами на Московской бирже. Сегодня мы по всем рынкам (кроме рынка газа) имеем гибрид ужа с ежом. Мелкооптовую торговлю товарными ресурсами через несколько сотен лавочек – по правилам торговли финансовыми производными, созданными для Московской биржи – финансовой структуры международного масштаба. Отвлечение трети персонала АО «СПбМТСБ» на адаптацию чужих правил, не защищает его от скандалов и обвинений в нарушении правил торговли.

Результаты работы и приведенный анализ достаточно наглядно указывают на то, что значительная доля ответственности за деградацию биржевой торговли по всем задействованным рынкам лежит на руководстве АО «СПбМТСБ». Вопреки мировой практике организация создана нефтегазовыми монополистами, усилиями антимонопольного ведомства и ЦБ России была наделена монопольными правами вести биржевую торговлю товарными ресурсами. Довод, о том, что в Германии 75 млрд. куб. газа продается на 2-х биржах и 5 ЭТП преподносился Биржей и ее покровителями, как идиотизм немцев. Но этим идиотизмом больны все ведущие страны Европы. За 12 лет своего существования АО «СПбМТСБ» уничтожило все возникающие ростки товарного рынка, (2 биржи и 1 ЭТП), пресекла попытки оставшихся торговать ее номенклатурой, поглотила РДК (ЗАО). Последняя операция лишила товарный рынок России надежды на воспроизводство мирового опыта ведения клиринга. При этом пресекла возможность получить клиринговое обслуживание от Газпромбанка новым биржевым площадкам, изгнала из сферы биржевой торговли лучших специалистов по клирингу, имеющих громадный опыт и самостоятельное мышление, позволила присвоить Бирже значительные доходы от хранения на депозите денежных средств Покупателей, передаваемых в качестве клирингового обеспечения. Эти незаконные доходы, которые существенно превышают легальные комиссионные, и на которые закрывает глаза руководство ЦБ России, более всего развращают дирекцию Биржи. Руководители АО «СПбМТСБ» на деловом и бытовом уровне установили очень тесные контакты с представителями ведомств – кураторов диктуют им характер оценок деятельности Биржи и линию поведения. Вседозволенность и полная безнаказанность дирекции Биржи привели сначала к потере чувства ответственности, далее к аморальности, нарушениям служебного положения, а в итоге к коррупционным действиям.

Биржа, как и биржевая торговля – продукт более чем 20 летней деятельности ФАС России на ниве антимонопольной деятельности. Но это особый продукт. Руководители Службы осознали, что при сложившемся уровне влияния олигархического бизнес – окружения Президента страны на экономическую политику государства добросовестное выполнение должностных обязанностей по демонополизации товарных рынков поставит крест на их карьере. И в качестве альтернативы инициативно взяли на себя организацию биржевой торговли. Логика простая. Этот сегмент составляет всего лишь несколько процентов от товарного рынка, поэтому опасных конфликтов с олигархами можно будет избежать. Направление «сильно рыночное», модное, успех на новом поприще позволит получить статус новаторов и укрепить «могущество» ФАС России. Поглощение ФСТ России должно было его приумножить. Но чуда не случилось. Ведущие корпорации всех отраслей выступили единым фронтом. Они не желают формирования конкурентной среды, хотят сохранить право на непрерывное повышение цен, использование серых схем, уклонение от налогов, вывоз капитала за границу. Остановить биржевую торговлю они не могут, поэтому, создавая видимость участия в ней, все вместе тормозят ее развитие, наиболее крупные участники делают ее инструментом укрепления своей монопольной роли, обесценивания ее предназначение. Результаты 11 летней работы указывают на то, что руководство ФАС России не смогло реализовать свои планы. Статус новатора не приобрело, авторитет службы существенно снизился. Единственный способ его восстановления – возвращение к своим «родным» обязанностям – демонополизации небиржевых сегментов ведущих товарных рынков.

К сожалению, действия, произошедшие в 2020 году, находятся в противоречии с данными рекомендациями. Не ФАС России отстранили от управления биржевой торговлей для концентрации ее внимания на демонополизации товарных рынков. Лишили права управлять работой по развитию биржевой торговли А. Голомозина – специалиста, поднявшего ее с нуля. Да, он допустил серьезные ошибки, но при этом имеет самую высокую квалификацию в этой важной для экономики страны сфере, вложил в ее создание и развитие всю свою энергию и знания. Его заменили на специалистов далеких от нее в прошлом. Рынок не осведомлен об истинных причинах этих кадровых решений. Никто публично не произвел «разбор полетов» и не определил меры по выходу из болота дезинформации и иллюзий. Мало того, присутствует чувство, что уход А. Голомолзина не связан с неудовлетворительными результатами его работы в сфере биржевой торговли. На слуху версия, что лидеры российского бизнеса, обладающие полномочиями большими, чем члены Правительства, устали от его, произносимых всего лишь полушепотом, призывов уделять больше внимания программам ее развития. Последующие события работают на эти слухи. За полгода активность ФАС России в сфере биржевой торговли резко снизилась, еще нагляднее стала беспомощность Службы. Убедительным подтверждением этого является Протокол заседания биржевого комитета от 4 августа 2020 года.

Известно, что Роснефть нарастила свой пакет акций в АО «СПбМТСБ» с 10 до 23%. Для чего? Возможно для того, чтобы создать полноценный внутренний рынок товарной нефти, вывести из тупика торговлю финансовыми производными по нефтепродуктам, исправить ошибки, допущенные при запуске биржевых торгов Юралсом, сделать нашу страну – крупнейшую державу по производству и экспорту углеводородов, регулятором мировых цен, научить губернаторов торговать лесом. На это надо надеется и молиться. Но нельзя недооценивать опасности реализации другого варианта. Успех Газпрома в превращении секции Биржи «Газ природный» в инструмент усиления своей монопольной роли, превращение Биржи в могильник всех мероприятий по совершенствованию рынка газа может подталкивать Роснефть к копированию на рынке нефтепродуктов действий более ловкого партнера. Как это отразиться на биржевой торговле газом? В период 2015 -2017 году она своим взрывным ростом, основанным на принципиально новых технологиях, в значительной степени обесценила восторженные декларации по биржевой торговле нефтепродуктами. При реализации версии, указанной выше, торговля газом должна будет демонстрировать неспособность к развитию, подтверждая, что биржевая торговля всеми видами товарных ресурсов для России «пятое колесо в телеге». Нам нет смысла гадать какая версия будет реализована в деятельности крупнейшего акционера Биржи, подождем, чтобы оценить намерения по действиям. Но наш долг вскрыть всю сложность ситуации, остановить дальнейшую деградацию, оказать объективным анализом помощь в выработке требуемого комплекса мер.

23-х летний стаж работы по организации рынка газа и созданию технологии электронной, биржевой торговли газом в двух ипостасях, сначала в качестве сотрудника ООО «Газпром межрегионгаз», затем в качестве работника АО «СПбМТСБ», позволяет мне с уверенностью сказать, что главным тормозом в развитии цифровых технологий в области газа является Газпром. Нельзя считать случайным явлением падение объемов продаж газа с 20,3 млрд. куб. м. до 12,4. После достижения высоких объемов продаж газа в 2017 году ООО «Газпром межрегионгаз» «очнулся» и выработал программу возвращения всех крупных и средних потребителей в «объятия» региональных компаний. Хаос, который царил в системе ценообразования за газ, и который еще более усилился с передачей функций по их регулированию ФАС России, позволил ему решить задачу в короткие сроки. Несколько месяцев назад, к РГК вернулся последний «блудный сын» – Тольятинский «Азот». Газпром в масштабах России это – структура глобального монополизма: производственного, финансового, политического. Она ни на грамм не может позволить ослабления своего влияния. Биржевая торговля по своему предназначению его размывает. Ведущие департаменты корпорации 18 лет боролись и дальше будут бороться против вывода российского рынка газа на уровень организации, свойственный рынкам ведущих стран мира. Государство вместо того, чтобы наблюдать как чиновник ФАС России с зарплатой в несколько десятков тыс. руб./ месяц робко уговаривает представителей Газпрома реализовать мероприятие по совершенствованию торгов, а представитель компании, получающий в десяток раз больше , с усмешкой объясняет, почему это предложение (и весь Перечень – 42, разработанный ведущими специалистами рынка) нужно воспринимать как глупость, должно возложить обязанность по развитию электронной и биржевой торговли на Государственную корпорацию Газпром. В подобном предложении нет ничего странного. Оно возвращает ситуацию к исходному моменту создания корпорации. Указом Президента РФ от 5.11.1992 года и Распоряжением Правительства РФ от 17.02.1993 года Минэкономразвития, Минфину, Минпромэнерго предписывалось заключить «производственный контракт» с вновь созданной корпорацией. Полагаю, что в нем должны были найти отражение показатели роста эффективности, задание по внедрению научных достижений, меры по развитию рыночной конкуренции и совершенствованию тарифно-ценовой политики. За 17 лет работы в Газпроме я ни разу не читал ни контракта, ни выдержек из него. Получается, что Мингазпром ликвидировалось, весь аппарат перешел в корпорацию, приумножился на порядок, установил себе зарплату, превышающую среднюю по стране в 3 раза, истребовал и получил абсолютно большую часть запасов газа страны, достаточную для сохранения монополизма в течение следующих 50 лет, а обязанности по совершенствованию системы газоснабжения переложил на молодых специалистов из Департаментов ФАС России и Минэнерго России, не имеющих профильного образования. И при этом наделил себя почетным правом "высвечивать" их неграмотность. Не дав оценку Газпрому за противодействие становлению электронной биржевой торговли в период 2002 – 2017 годы, ее деградацию в 2018 – 2020 годах, не возложив на него полную ответственность за ее развитие в будущем, страна, продолжая театрализованные биржевые спектакли, обречена быть самой отсталой страной Европы в области организации газоснабжения. С учетом данного анализа, ООО «Национальный институт развития рынка углеводородов» предлагает:

1. Определить меры по изменению состава собственников действующих Товарных Бирж и Торговых систем.

2. Убедить руководство страны в том, что Россия, являясь крупнейшим поставщиком товарных ресурсов на мировой рынок, должна осуществить меры по приобретению статуса регулятора цен для ЕС, сопредельных стран Азии, для чего необходимо вывести на высокий уровень электронную торговлю физическими объемами товарных ресурсов через Торговые системы и торговлю финансовыми производными через Биржи для поставок на внутренний и внешний рынки.

3. Дать объективную оценку деятельности ЦБ России по факту отсутствия в стране через 29 лет после перехода на рельсы рыночной экономики торговли финансовыми производными на товарных рынках России, самоустранения от выполнения руководящей роли в реализации Федерального закона «Об организованных торгах».

4. Дать объективную оценку деятельности ФАС России за бездействие по решению проблем демонополизации основных товарных рынков страны, принятие на себя вопреки утвержденному Правительством положению о Службе ведущей роли в организации биржевой торговли товарными ресурсами и их производными, насаждению политики монополизации в данной сфере.

4. Расформировать Биржевой комитет, как недееспособный орган, не предусмотренный государственными нормативно – правовыми актами, не имеющий положения о порядке его формирования, правах, функциях.

5. Принять Постановление Правительства РФ об обязанностях ЦБ России, Министерств, Ведомств по развитию электронной торговли основными видами товарных ресурсов и финансовыми производными через Торговые системы и Биржи, внести необходимые дополнения и изменения в Положения о ЦБ России, Министерствах и ведомствах.

6. Считать целесообразным возложение методической работы по биржевой торговле финансовыми производными на товарные ресурсы на ЦБ России, методической работы по торговле физическими объемами товарных ресурсов через Торговые системы на Минэкономразвития России и профильные министерства, отраслевые союзы производителей.

7. В соответствии с Указом Президента Российской Федерации от 5.11.1992, заключить с ПАО Газпром производственный контракт, предусмотрев в нем поручение по осуществлению следующего комплекса мер:

– демонополизация покупки газа: оказание поддержки каждому производителю газа по самостоятельному выходу на рынок, включая на его биржевой сегмент;

– обеспечение безусловного выполнения требований Постановления Правительства РФ от 30 декабря 2000 года №1021 по ограничению продажи газа промышленным потребителям по регулируемым ценам до уровня договорных объемов 2007 года;

– снижение уровня концентрации рынка газа до международных норм;

– организацию независимых Торговых систем по продаже физических объемов газа с доведением уровня продаж до 50% от объемов годового потребления;

– организацию на Товарной бирже ликвидной торговли финансовыми производными на газ;

– организацию торговли электроэнергией с поставками на период 1-12 месяцев;

внедрение отечественной технологии «газ + транспорт» на электронных торгах ООО «Газэкспорт». 8. Распространить на ПАО «Роснефть» действие Указа Президента РФ от 5.11.1992 года, заключить производственный контракт с корпорацией, поручив ей

организовать ликвидную биржевую торговлю финансовыми производными на нефтепродукты для внешнего и внутреннего рынков, организовать конкурентный внутренний рынок нефти,

организовать ликвидную биржевую торговлю финансовыми производными на нефть марки «Юралс».

9. Установить, что торговля финансовыми производными на товарные ресурсы с организацией по завершению торгов поставки физических объемов является единственной сферой деятельности АО «СПбМТСБ», ЦБ России определить порядок финансирования данной организации на период до вывода торгов на ликвидный уровень.

10. ЦБ России определить возможности привлечения на конкурсной основе к организации торгов финансовыми производными на углеводороды в дополнение к АО «СПбМТСБ» других организаций, в том числе Московской биржи.

Минэкономразвития России, ЦБ России организовать передачу торговли физическими объемами товарных ресурсов с АО «СПбМТСБ» вновь создаваемым специализированным Торговым системам.

11. Минэкономразвития России, Минэнерго России, Минпромторгу России разработать программу создания специализированных Торговых систем для организации торговли физическими объемами товарных ресурсов, передаваемых от АО «СПбМТСБ».

12. ЦБ России, ФНС России принять меры для устранения финансовых нарушений, связанных с неправомерным получением АО «СПбМТСБ» доходов от хранения индивидуального клирингового обеспечения Покупателей, включая возврат им незаконно изъятых средств. 13. Рекомендовать акционерам АО «СПбМТСБ» привести штатное расписание организации в соответствие с реальными объемами выполняемой работы.

14. Установить, что производители товарных ресурсов, реализуемых через Биржи и Торговые системы, не должны иметь преимущественного влияния перед потребителями в составе акционеров и органах управления Товарных бирж, Торговых систем, организаций выполняющих обязанности Оператора товарных поставок. В соответствии с данными требованиями, для защиты интересов потребителей считать целесообразным создание специализированного ведомства по совершенствованию взаимоотношений, регулированию тарифов, согласованию инвестиционных программ в области производства электроэнергии и газа.

15. По итогам проделанной работы, к 30 июня 2021 года подготовить Государственную программу развития электронной торговли по основным видам товарных ресурсов и финансовым производным на них на период до 2025 года.

Послесловие

Объективность оценок и прогнозов, приведенных в данном письме, полностью подтвердилась. По итогам 2022 года объемы биржевой торговли газом упали в сравнении с 2017 года в 4,7 раза.

Таблица 2. Данные по объемам продаж газа через АО СПбМТСБ с 2014 по 2022 годы (млрд. куб. м.)

Мои обращения в ведомства, отвечающие за организацию биржевой торговли, не помогли. Это результат выполнения поручений Президента России по данному направлению. Они еще раз достаточно наглядно показывают кто в паре Газпром – Государство Россия является ведущим, кто ведомый. Может ли при сохранении этой ситуации успешно развиваться страна?